Ф & # 39; фьючерсы — преимущества и недостатки

Прежде чем я смогу рассказать вам о преимуществах и недостатках торговых ф & # 39; фьючерсов, важно понять, как он отличается от торговых запасов.

Когда вы покупаете акции, вы являетесь владельцем компании. То есть вы владеете собственностью других инвесторов. Вот почему мы говорим, что вы покупаете акции .

Торговые ф & # 39; фьючерсы, с другой стороны, требуют контракта на покупку или продажу товара в будущем. Вот почему они называются ф & # 39; фьючерсами .

Вы можете покупать или продавать эти ф & # 39; фьючерсные контракты так же легко, как торговые запасы. Для этого вам даже не нужно выкладывать деньги. Тем не менее, вы прив & # 39; связывает ресурсы в виде маржи.

Проблема заключается в том, что размер маржи не соответствует фактической стоимости товара, если вы его купили. Это известно как условное значение. Он рассчитывается как рыночная стоимость умноженная на рычага .

Хорошо, я просто выбросил вам еще два термина, которые требуют определения:

Рыночная стоимость ] это цена, которую трейдеры готовы заплатить. Вообще, это определяется спросом и предложением. рычага — это количество единиц будущего индекса.

Например, E-Mini Futures и SP & 500 имеет 50 рычагов. На момент написания этой статьи она торгуется у рыночной стоимости 2100. Умножьте это на плечи (50), и вы получите 105 000 долларов. Это условная ценность E-Mini S & P. ​​

Как вы видите, если вы покупаете один контракт E-Mini S & P, вы контролируете стоимость в размере 105 000 долларов США. Однако, в отличие от акций, вы не владеете этой продукцией. Вы просто должны договор купить или продать его, в зависимости от того, вы пошли долго или коротко.

Необходима низкая маржа

Что ты на самом деле платишь? Это известная маржа, которую брокер требует от вас, пока эта торговля активна. Он варьируется, но это примерно 5000 долларов.

Если вы приобрели акции стоимостью $ 105 000, вам придется заплатить 105 000 долларов. Если вы использовали маржу, все равно нужно будет оплатить половину этого. Преимущество ф & # 39; фьючерсами заключается в том, что вы только сближает небольшую долю.

Однако недостаток заключается в том, что вам нужно знать, что вы делаете. Если вы позволите торговли ф & # 39; фьючерсами уйти от вас, вы несете ответственность за огромные инвестиции. Памятник & # 39; Помните, что это контракт.

Вот почему трейдеры покупают и продают ф & # 39; фьючерсные контракты без фактического покупки товара.

Какой недостаток?

При торговом ф & # 39; фьючерсы вам следует применить свою доверчивость, зная условную стоимость будущего контракта.

Если вы не обращаете внимание на условную стоимость, а торговля продолжает двигаться против вас, и вы не закрываете торговлю с небольшой потерей, это может выйти из строя.

За короткое время можно потерять много денег. Если вы достигнете предела вашей маржи, ваш брокер закроет торговлю, если этого не сделает. Это означает, что вы вышли из рынка, и у вас, возможно, не будет ресурсов, чтобы вернуться. Игра окончена!

По этой причине вам нужно остаться мало. Не добавляйте к плохим торгов, надеясь уменьшить стоимость базы. Скорее, просто признайте, что вы ошиблись, и вы будете играть еще на один день, когда с & # 39; появится возможность.

Преимущества?

Есть много, и это является причиной того, что я люблю ф & # 39; фьючерсы над запасами. В остальных этой статье кратко перечислены преимущества торговых ф & # 39; фьючерсов.

Торговля "Длинная и короткая"

Короче говоря, "Ф & # 39; фьючерс" так же просто, как долго. Вы просто решите, в каком направлении вы считаете, что рынок возглавляет.

Торговые лимиты без дневного срока

Нет дневной торговой границе с ф & # 39; фьючерсами. Акции можно торговать только три раза за день до того, как IRS считает вас торговцем днем. Ф & # 39; фьючерсы можно покупать и продавать любое количество раз в день, позволяя быстро получать прибыль и получать пользу от внутридневных колебаний.

Никаких штрафных санкций за вознаграждение

IRS не наказывать вас, потому что возникла за собой потеря груза и повторная реализация такой же торговли в течение 30 дней. Когда это делается с запасами, это считается продажей умывальника, и вы теряете выгоду от вычитания ущерба, если вы не можете перевести его на будущее прибыль на одном и том же фонде.

Причина, почему это не штрафуется по ф & # 39; фьючерсы — это ф & # 39; фьючерсы ценообразования фиксируются как маркировка на рынке. Я не окажись здесь. Если вы заинтересованы, вы всегда можете осуществить поиск Google за этим термином.

Торговая 24 часа

Торговля ф & # 39; фьючерсами почти круглосуточно, кроме выходных и коротких интервалов для ведения бухгалтерского учета.

Европейская торговля стилем

Параметры запаса следовать американскому стилю, который можно использовать в любое время. Когда торгует опционы на акции, нужно быть осторожным, чтобы избежать осуществления, если вариант в деньгах.

Большинство ф & # 39; фьючерсных опций продают европейский стиль, который не может быть использован до истечения срока действия. Существуют некоторые исключения, особенно с еженедельниками. Однако это не касается этой статьи.

Налоговые преимущества

Ф & # 39; фьючерсы и опционы на ф & # 39; фьючерсы рассматриваются согласно IRS секцией 1256. Это обеспечивает налоговое преимущество, поскольку 60% всех доходов считается долгосрочными. Это верно, даже если его держат несколько секунд.

Добавить комментарий